邦妮區塊鏈 Bonnie Blockchain：永續合約大師課！做多做空完整策略 SOP 大公開

開場閒聊

邦妮一開場就火力全開，直說這集內容是「全網最完整從零開始到知道怎麼開單的合約大師課 Masterclass」。她說這是一堂「永續合約大師課！做多做空完整策略 SOP 大公開」，觀眾看完這支影片，會比 90% 以上的交易員更懂永續合約——而且這可不是隨便說說。

「大部分人以為合約只能交易加密貨幣，但 99% 的人根本不知道現在已經可以用永續合約，用同一種策略交易加密貨幣、美股代幣、原物料跟貴金屬。」邦妮笑著說這支影片從頭到尾都是乾貨，連已經在用合約工具的人都一定會有新收穫。

她還特別強調：「這個是外面賣好幾萬的課程，現在免費做給你看！」

懶人包速覽

核心痛點	解決方案 / 關鍵觀點
怕槓桿風險太大不敢碰	槓桿不是用來放大倉位，而是提高資金效率。用房子頭期款比喻：1000 萬房子只拿 200 萬頭期款（五倍槓桿），剩下的 800 萬可以作其他運用
不知道怎麼決定進出場點	五步 SOP：確認多頭趨勢 → 選最強勢標的 → 確認擅長形態 → 支撐位進場 → 趨勢破壞才離場
不會控制每一單的虧損	把總資金切成 100 份，每次停損只虧 1%。用「先決定虧損金額 → 回推倉位大小」的邏輯開單
搞不懂槓桿跟強平價的關係	設定好停損後再調槓桿，確保強制平倉價低於停損價。槓桿是最後調整的參數，不是最優先的

這集邦妮邀請了專業交易員 Eddie，他把個人真實使用的交易策略完整公開，從時間框架、趨勢判斷、進出場 SOP 到倉位管理，完全手把手不藏私。以下整理出整集最精華的內容。

時間框架：選對才能輕鬆交易

Eddie 強調，時間框架的選擇關鍵不是「哪個賺比較多」，而是是否符合自己的生活作息。

如果你是上班族，一天只能看盤一到兩次，四小時 K 線最適合——一天只有六根新 K 棒，節奏從容。如果你是全職交易者，可以考慮一小時甚至 15 分 K。重點是不要讓交易節奏快過你的生活節奏，否則只會讓自己壓力爆表。

「我自已用四小時為主，因為生活作息規律，一天看盤一兩次就夠了。」Eddie 說他的策略主要運行在一小時以上，因為越短的時間框架，趨勢延續性越差、雜訊越多。

趨勢判斷：三個高點三個低點就夠了

Eddie 分享了一個超簡單的趨勢判斷法：拉 60 到 120 根 K 棒，看高點和低點的排列。

• 上漲趨勢：連續三個以上高點、三個以上低點都在抬高
• 下跌趨勢：連續三個以上高點、三個以上低點都在降低
• 盤整趨勢：高點和低點都差不多在同個位置，沒有明顯方向

他用美股代幣 MU（美光）示範上漲趨勢、AIOT 示範下跌趨勢、蘋果示範盤整趨勢，三個例子一目瞭然。

「辨別趨勢之後，下一步是選擇你擅長的交易形態。」Eddie 解釋，有些人喜歡 W 底、有些人喜歡三角收斂、有些人擅長做盤整，重點是透過交易紀錄找出自己最穩定的形態，然後專注重複操作。

做多策略：大波段趨勢 SOP（五步驟）

Eddie 以自己持有超過兩年的 TRX 單子為案例，完整公開他的大波段做多策略：

SOP 第一步：確認多頭趨勢。 三到四個連續抬高的高點和低點，確定處在上漲趨勢。

SOP 第二步：確認是最強勢標的。 在所有幣種中，找出少數處在多頭趨勢、回檔幅度最小、最抗跌的強勢幣。

SOP 第三步：確認是擅長的形態。 Eddie 最喜歡的是「閃電狀」上漲走勢——每一次上漲下跌都伴隨著高低點抬高，走起來像連續的閃電。這種圖形的高低點明確，停損停利非常好抓。

SOP 第四步：在支撐位進場。 Eddie 偏好在前高、前低或大根 K 棒附近進場，因為這些價格帶最容易形成強支撐，進場後能快速反彈脫離成本。

SOP 第五步：趨勢破壞才離場。 這是整個策略最核心的一環。Eddie 不做主動停利，而是不斷把停損上調到最新的趨勢破壞點。只要趨勢還在——高點持續抬高、低點持續抬高——他就一直抱著。

「我不會預設高點，趨勢走到哪我就吃到哪。」

Eddie 還用了一個很有畫面的比喻：「只要你不背叛我，我就會持續愛著你。哪一天趨勢拐頭向下，它就會打到我設置的停損，幫助我被動離場。」

做空策略：盤整突破失敗的區間交易

做空策略跟做多完全不一樣，適合盤整趨勢。Eddie 用 ETH 做示範：

第一步，確認價格在盤整區間的上緣。第二步，等一根強而有力的 K 棒跌破支撐——這代表盤整突破失敗。跌破後回到區間內，就是進場做空的時機。

停損放在前高（區間上緣），停利放在區間下緣。Eddie 嚴格要求盈虧比要大於 1:2，也就是潛在獲利至少是潛在虧損的兩倍，才會開單。

有趣的是，Eddie 在做多時用「趨勢破壞離場」的被動策略，但在做空時反而使用主動停利——直接設定好目標價格。原因是做空屬於區間交易，範圍明確，適合主動止盈。

倉位管理：先決定賠多少，再決定買多少

整個影片最實用的觀念是：每一單的虧損上限要先確定。

Eddie 建議把總資金切成 100 份，每次停損只虧 1%。舉例來說，如果有 100 美元做合約，每一單最多就只能虧 1 美元。

實際操作時，先輸入一個小倉位，看系統顯示的預計虧損，再用比例回推想要的虧損金額。舉例來說，系統顯示 100 美元倉位會虧 25 美元，如果想要只虧 100 美元，就把倉位調到 400 美元（4 倍）。

槓桿是最後調整的參數。 設定好進場價、停損價和倉位大小之後，最後才調整槓桿。目標只有一個：讓強制平倉價低於停損價，避免價格還沒到停損就先爆倉。

邦妮在旁邊忍不住說：「我覺得大家應該會嚇到的是，大家以為槓桿的決策在很前面，但其實它是最後一點點的調整。」

QA 精選

Q1：到底要怎麼區分「合理使用槓桿」和「過度使用槓桿」？

Eddie 用買房子的比喻解釋：買一間 1000 萬的房子，拿 200 萬頭期款（五倍槓桿），剩下 800 萬現金可以作其他運用——這是合理使用槓桿來提高資金效率。但如果因為可以開五倍槓桿，就去看 5000 萬的房子——這就是過度使用槓桿，因為你承受不起那個倉位規模帶來的波動。

核心原則是：槓桿只能用來提高資金效率，不能用來放大倉位。

Q2：為什麼 Eddie 的 TRX 單子抱了兩年多都不主動停利？

因為他使用的是「趨勢追蹤策略」。只要趨勢還在（高點持續抬高、低點持續抬高），他就繼續抱著。他會不斷把停損上調到最新的趨勢破壞點，保護已經賺到的利潤。

「我不會預設高點，趨勢走到哪我就吃到哪。如果牛市一直持續，我就一單賺到翻過去。」他強調這個策略對散戶最友善的原因是不需要頻繁交易，只要靜靜等待趨勢結束就好。

Q3：新手最推薦用哪種保證金模式？

Eddie 明確推薦逐倉模式。逐倉模式下，每一筆單子的保證金獨立計算，一單爆倉不會連累其他單子。全倉模式雖然資金效率更高，但一單爆倉可能拖垮整個帳戶，不適合新手。

他也建議新手使用單幣種保證金（USDT），不要用聯合保證金模式。等熟悉交易之後再考慮用 BTC 或 ETH 作為抵押。

Q4：如果價格還沒到停損就先被強平了怎麼辦？

這是新手最常遇到的問題。Eddie 說解法很簡單：調低槓桿倍數。

在派網的開單介面中，下方有一個「預估強平價」。如果強平價高於設定的停損價，就降低槓桿——直到強平價低於停損價為止。這樣就能確保價格先打到停損（正常虧損出場），而不是被系統強平（可能虧更多）。

他示範了一個案例：五倍槓桿時強平價太高，降到四倍、發現還是有風險，最後在三倍槓桿時強平價才低於停損價——這就是適合的槓桿。

主編隨筆

這集邦妮區塊鏈的內容讓我很有感觸。市面上教人做合約交易的課程動輒好幾萬，但九成都是在賣「一個月翻倍」的暴利夢想，沒有人在教新手怎麼控制虧損。Eddie 的作法正好相反——他把「每一單最多賠 1%」放在最前面講，然後才教怎麼選標的、怎麼進出場，最後才調槓桿。這個順序本身就是一種交易哲學：先活下來，再談賺錢。

我自己在接觸加密貨幣交易的早期，也犯過「開高槓桿賭方向」的錯誤——與其說是策略，不如說是猜大小。後來發現真正的專業交易員，沒有人是靠高倍槓桿一夜致富的，而是靠嚴格的 SOP 和倉位管理，一筆一筆累積報酬。Eddie 的 TRX 單子持有超過兩年，靠的不是運氣，而是一套可複製的規則。

另外值得一提的是，Eddie 願意把個人真實使用的開單 checklist（15 個檢查項目）免費分享出來。這種東西通常是交易員的核心機密，願意公開真的很少見。對新手來說，拿到這份 checklist 遠比聽一堆 K 線理論實用——因為它解決的是「開單當下要做什麼」這個最實際的問題。

結語

這集是市面上少見的「真·大師課」——不講虛的，直接把策略 SOP、倉位管理公式、平台操作步驟全部攤開來教。從時間框架選擇到趨勢判斷、從進場 SOP 到離場策略，Eddie 把一套可複製的交易系統完整公開。

邦妮在結尾時說了一句話我覺得很到位：「沒有問題是笨問題，因為你問的所有問題，其他人也有相同疑問，只是不敢問。」這也是為什麼她持續經營免費社群、讓專業交易員直接在群組回答問題的原因——真正的學習不是看一支影片，而是在實戰中有人可以問。

對於還在摸索階段的投資人，這支影片值得存下來反覆觀看。尤其是那套「先決定虧損、再決定倉位、最後調槓桿」的邏輯，光是學會這個觀念，就足以避免九成的新手虧損。